[골드러쉬] [43-2] 곡물부터 구리, 철강, 희귀 금속까지! 단기, 장기투자 모두 재미볼 수 있는 원자재 섹터?

 

© melissaaskew, 출처 Unsplash

농산물의 경우 변동 주기는

짧게는 1분기, 길게는 2분기로 봄.​

기후 변동으로 인한 이슈는 지금은 없어졌음.

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미국 농무부에서 매주 수출 데이터를 발표하며

한달 주기로 작황 데이터 등을 발표함.

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농산물의 경우 미리 투기적 수요가 들어가 있고

큰 규모의 트레이더딜이 많아

개인이 다이렉트로 참여하기

어렵고 투자를 꼭 원한다면 ETF 추천함.

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그리고 커피시장이나 마켓 자금 규모

자체가 작으면 권장하지 않음.

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날씨 변동을 요인으로 농산물을

투자하기에는 리스크가 있음.​

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ETF의 경우 실물이 아닌

커피 선물을 구매하다보니

실제 가격과 괴리가 발생 가능한데

농산물 ETF의 경우 장기투자가 가능한지?​

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농산물을 개인이 선물로 투자하기가

어렵기 때문에 실질적으로는 ETF 밖에 없으며

농산물 6개월 이상의 장기투자 권하지 않음.​

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원자재 중 구리가 중요한 이유는

경기선행지표로 쓰이는 원자재임.​

수요단에서 전자, 인프라, 자동차 등

산업 전반에 쓰여 구리 가격이 오르면

산업이 좋아질 것으로 투자자들이 판단함.

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최근에는 그린 뉴딜 정책으로 각광받음.

구리는 전선에도 사용되며

그린뉴딜 정책 관련해 전기차의 경우

내연기관 대비 구리양이 10배 정도 들어가며

전기차 충전 인프라에도 사용됨.

구리도 현실적으로는 ETF 추천 (해외 ETF).

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최근 관심받는 금속은 희귀금속임.

리튬, 니켈, 코발트 등이며

니켈, 코발트는 현물거래가 활발치 않음

(타 금속 대비).

리튬은 상장이 되지 않아

현재 직접적 투자는 불가함.

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이들 금속을 제련하는 기업도 있기는

하지만 여러 금속을 취급함.

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철강(전체 탄소 배출량의 5-10%)과

알루미늄(전체 탄소 배출량의 5%)의

최근 규제는 이산화탄소 배출 이슈임.

올초 알루미늄의 경우 제련시의

전기공급량에 제한을 둠.

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철강의 경우 원석(광산기업)을 제련(제련기업)하며

중국이 지금 제련업체를 규제하며

제련업체의 수요감소로 철광석 가격이 떨어짐.​

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철강과 비철금속의 경우 중국의 영향력이 커

중국 정부이 스텐스에 따라 산업이

좌지우지되기 때문에 조심할 필요가 있음.​

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올 상반기는 원자재 수익률이 좋았음.

그러나 그 주기 등이 짧아 공부가 필요함.

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원자재 투자시 달러 가격 등을 리뷰해야 함.

통화/재정 정책을 봐야하며

에너지 섹터는 OPEC 이벤트,

미국 에너지부 발표 내용

(단기투자시 봐야함) 검토 필요.

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원자재 투자시 권장 비율은

금포함시 전체 자산의 10%,

금 제외시 4-5% 권장함.